中國重工首創(chuàng)涉密軍工技術(shù)產(chǎn)品注入上市公司

自從中國重工發(fā)布擬定向增發(fā)84.8億元增加軍工重大裝備總裝業(yè)務(wù)的消息以來，市場越發(fā)關(guān)注中國重工的此次定增能否通過審批。

昨日晚間，中國重工公告稱，2014年1月7日，公司收到中國證監(jiān)會《關(guān)于核準中國船舶重工股份有限公司非公開發(fā)行股票的批復(fù)》，核準公司非公開發(fā)行不超過22.08億股新股；本批復(fù)自核準發(fā)行之日起6個月內(nèi)有效。

行業(yè)分析人士向《證券日報》記者表示，這次定增獲批公告發(fā)布后，代表中國重工此次定增已經(jīng)獲得全部審批的通過，而公司也隨時可以開始籌備定向增發(fā)，并注入軍工重大裝備總裝資產(chǎn)。

公告顯示，中國重工擬以不低于3.84元/股的價格向包括大連造船廠集團有限公司、武昌造船廠集團有限公司在內(nèi)的符合中國證監(jiān)會規(guī)定條件的不超過10家特定對象發(fā)行不超過22.08億股，共計募集資金不超過84.8億元。將用于收購軍工重大裝備總裝資產(chǎn)及業(yè)務(wù)、投向6個軍工軍貿(mào)裝備和7個軍民融合產(chǎn)業(yè)技術(shù)改造項目以及補充流動資金。

根據(jù)國家國防軍工資產(chǎn)管理相關(guān)規(guī)定，涉密軍工資產(chǎn)不允許進入資本市場，此次中國重工重大資產(chǎn)重組，是軍工資產(chǎn)資本化運作的有益實踐，是首家注入核心軍工技術(shù)和軍工產(chǎn)品的試點單位。這些技術(shù)和產(chǎn)品以前屬于軍事機密，一直由軍方掌握，此次資產(chǎn)注入獲得國家國防科技工業(yè)主管部門的批準，是真正意義上將核心軍品注入上市公司的典范。隨著國家對國防不斷加大投入力度，上市公司未來涉軍領(lǐng)域的業(yè)務(wù)也將成爆發(fā)式增長。

本次非公開發(fā)行后，中國重工將增加軍工重大裝備總裝業(yè)務(wù)。公司對外信息披露已經(jīng)根據(jù)國家國防科工局、中國人民銀行、中國證監(jiān)會發(fā)布的關(guān)于軍工企業(yè)對外融資特殊財務(wù)信息披露的有關(guān)規(guī)定，就有關(guān)涉及國家軍工涉密信息進行脫密處理，無法脫密處理的，已向國家國防科技工業(yè)主管部門申請豁免披露且已獲得批準。

據(jù)了解，中國重工此次將收購大連造船廠集團有限公司和武昌造船廠集團有限公司軍工重大裝備總裝業(yè)務(wù)及資產(chǎn)。

公告顯示，定增后，公司將注入超大型水面艦船、大中型水面艦船、常規(guī)潛艇、大型登陸艦等軍工重大裝備總裝的生產(chǎn)設(shè)計及總裝業(yè)務(wù)及相關(guān)資產(chǎn)，軍工軍貿(mào)收入占比預(yù)計將大幅提升到20%以上，最終形成以軍品為核心，包含軍品業(yè)務(wù)、海洋經(jīng)濟業(yè)務(wù)、能源交通裝備及科技產(chǎn)業(yè)、民船制造及修理改裝業(yè)務(wù)、艦船裝備業(yè)務(wù)等五大產(chǎn)業(yè)布局。

有分析認為，公司軍工資產(chǎn)的注入更大的意義是將顯著優(yōu)化公司的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，中國重工的利潤增速預(yù)期將獲得提高，注入資產(chǎn)的利潤占比有望提高到50%以上。此外，隨著大股東優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)進一步注入，公司的估值也有望持續(xù)提升。